Las mejores bolsas descentralizadas (DEX) en Solana

Las mejores DEX en Solana

Como usuarios, disfrutamos de los intercambios descentralizados de Solana por sus rapidísimas velocidades de transacción y sus bajas comisiones. El reciente auge del comercio de monedas meme ha hecho que estos DEX sean aún más populares, pero con tantas opciones disponibles, elegir la mejor plataforma puede seguir siendo un reto.

En nuestra revisión exhaustiva de más de 15 protocolos DeFi en Solana, analizamos factores clave como la liquidez de los activos (TVL), el volumen de operaciones (media diaria), las estructuras de comisiones, la compatibilidad con monedas meme, la compatibilidad de los monederos(Phantom, Solflare), los rendimientos para los proveedores de liquidez y la seguridad de los contratos inteligentes.

A continuación, encontrará una rápida comparación de las 5 mejores DEX de Solana en función de estos criterios:

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1. Júpiter

Jupiter es la bolsa descentralizada más completa de Solana, que ofrece una amplia gama de herramientas más allá de los simples intercambios. Los usuarios pueden intercambiar tokens, negociar perpetuos con un apalancamiento de hasta 100x, establecer una estrategia de Dollar Cost Averaging (DCA) o automatizar con bots de negociación.

Básicamente, Jupiter actúa como un agregador DEX extrayendo datos de liquidez y precios de todas las demás bolsas Solana para ofrecer las mejores tarifas a los usuarios. Además, Jupiter ofrece un puente entre cadenas más barato utilizando CCTP y Albridge de Chainlink y varias opciones de rampa de entrada fiat.

Recientemente, la plataforma también ha añadido la plataforma de lanzamiento de tokens impulsada por la comunidad LFG y una nueva aplicación móvil para acceder fácilmente a todas las herramientas de Jupiter.

• Volumen medio diario: 430 millones de dólares.
• Comisiones de protocolo: 0% para swaps, 0,1% - 0,2% para otras herramientas.
• Pares disponibles: 1.286.
• Valor total bloqueado: 825 millones de dólares.

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2. Raydium

Si Solana debe su impresionante volumen mensual de operaciones a una bolsa, esa es Raydium. El potente tándem entre Raydium DEX y el generador de tokens Pump. fun ha lanzado colectivamente más de 1 millón de tokens (principalmente meme coins) en tan solo los últimos 90 días.

Raydium también destaca por ofrecer la mayor liquidez entre las DEX de Solana, con una relación TVL-volumen de 0,81 y el mayor volumen neto entre sus pares. Para los proveedores de liquidez, los pools de Raydium ofrecen atractivos APY de entre el 20 y el 30%, gracias al enorme volumen de la plataforma.

Además, Raydium se asocia frecuentemente con nuevos proyectos, ofreciendo incentivos de cultivo de rendimiento y lanzamientos de tokens que siguen atrayendo liquidez.

• Volumen medio diario: 466 millones de dólares.
• Tasas de protocolo: 0,25% para las piscinas AMM, hasta el 2% para las concetradas.
• Pares disponibles: 7.183.
• Valor total bloqueado: 1.880 millones de dólares.

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3. Orca

Orca sigue siendo la bolsa descentralizada de Solana con mayor volumen acumulado de operaciones, manteniendo una ventaja de 5 millones de dólares sobre Raydium desde su lanzamiento en febrero de 2021. El respaldo de Chris Burniske y Ansem ha impulsado aún más la credibilidad de Orca.

La característica más destacada de Orca son sus tarifas ultrabajas, que la convierten en la DEX más rentable de Solana. Su interfaz fácil de usar para principiantes, especialmente tras la reciente actualización a la V2, ha consolidado su posición como plataforma preferida para los nuevos usuarios.

Las plataformas también cuentan con sólidas alianzas con otros protocolos de Solana, como el gigante de los préstamos Kamino y la red de capa 2, Eclipse.

• Volumen medio diario: 444 millones de dólares.
• Tasas de protocolo: 0% para crear posiciones en pools.
• Pares disponibles: 869.
• Valor total bloqueado: 308 millones de dólares.

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4. DRIFT

La DEX de Solana con el enfoque menos convencional es DRIFT, sobre todo después de lanzar BET, un mercado de predicciones descentralizado parecido a Polymarket. BET ha atraído a 2.700 apostantes y ha generado un volumen de 29 millones de dólares, aunque este volumen podría disminuir tras las elecciones estadounidenses de 2024.

Además del mercado de predicciones, DRIFT ofrece 40 mercados perpetuos con un apalancamiento de hasta 20x y 20 mercados al contado. Una de las características más destacadas de DRIFT es su mecanismo de subasta Just-In-Time, diseñado para optimizar la liquidez en condiciones de mercado volátiles, garantizando una ejecución eficiente de las operaciones.

El innovador mecanismo de subasta de DRIFT y sus diversas ofertas de mercado la sitúan como una plataforma muy adaptable para los operadores de alto riesgo.

• Volumen medio diario: 7,7 millones de dólares.
• Comisiones de protocolo: -0,02% (rebaja ) maker y 0,05% taker para swaps al contado.
• Pares disponibles: 60.
• Valor total bloqueado: 0 $.

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5. Lifinity

Lifinity presenta un modelo DEX único en Solana, utilizando su Creador de Mercado Proactivo (PMM) con un enfoque en la liquidez concentrada. Al aprovechar los datos de mercado de alta fidelidad de Pyth para la fijación de precios, Lifinity logra una gran eficiencia de capital y reduce los riesgos de pérdidas impermanentes.

Otras características de Lifinity son sus eficientes estrategias de provisión de liquidez concentrada y perezosa, que reducen los ajustes frecuentes y utilizan principalmente un oráculo para la fijación de precios. Su tokenómica avanzada implementa un versátil modelo veToken que gestiona dinámicamente las comisiones y la liquidez.

Como extra, Lifinity también tiene una colección NFT llamada Flares, compuesta por 10.000 fichas animadas no fungibles.

• Volumen medio diario: 88 millones de dólares.
• Tasas de protocolo: Alrededor del 0,16%.
• Pares disponibles: 25.
• Valor total bloqueado: 0,18 millones de dólares.

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¿Qué es una Solana DEX?

Una bolsa descentralizada de Solana es una plataforma construida sobre la cadena de bloques de Solana, que permite el comercio directo de criptomonedas sin necesidad de intermediarios. Estas bolsas son compatibles con el estándar de tokens SPL de Solana, lo que garantiza una integración fluida con el ecosistema de Solana en general.

Los usuarios conservan el control total sobre sus activos y claves privadas, manteniendo la autocustodia en todo momento, lo que mejora la seguridad en comparación con las bolsas centralizadas. Además, las DEX de Solana no requieren procesos KYC (conozca a su cliente), lo que permite operar de forma totalmente anónima.

La mayoría de las DEX de Solana utilizan un modelo de Creador de Mercado Automatizado (AMM), en el que los pools de liquidez permiten la negociación en lugar de los libros de órdenes tradicionales. Sin embargo, Solana se ha expandido más allá de los AMM para incluir perpetuos, mercados de predicción, agregadores y, potencialmente, intercambios de opciones criptográficas en un futuro próximo.

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Estadísticas de negociación de Solana DEX

Solana lidera actualmente el sector de las bolsas descentralizadas en términos de volumen de operaciones, superando a Ethereum y a otros competidores. He aquí un desglose de las estadísticas clave:

• Liderazgo en volumen: Solana acapara el 34,28% del volumen total del mercado DEX, por delante de Ethereum, Base y Binance Smart Chain.
• Valor total bloqueado : Las DEX de Solana tienen un TVL de 2.320 millones de dólares, que, si bien es inferior al de Ethereum, muestra su eficiencia a la hora de impulsar altos volúmenes de operaciones a partir de una menor liquidez.
• Top DEXs: Raydium lidera el grupo, con un 63,08% del volumen total de DEX de Solana, con 9.220 millones de dólares negociados. Orca ocupa el segundo lugar, con 2.840 millones de dólares (16,38%).
• Eficacia: Los DEX más pequeños, como Lifinity y Phoenix, cuentan con impresionantes ratios volumen-TVL, lo que pone de relieve su eficiente gestión de la liquidez.
• Derivados: Jupiter ocupa el segundo lugar entre todos los intercambios perpetuos descentralizados con una cuota de mercado del 15,96%, justo detrás de Hyperliquid.

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Tasas de Solana vs Ethereum DEX

Las bajas comisiones de Solana, a menudo una fracción de céntimo por transacción, se deben a su innovador modelo de ejecución paralela Sealevel. A diferencia de Ethereum, que lucha contra la congestión de la red y depende de redes de capa 2, Solana procesa múltiples contratos inteligentes simultáneamente, gracias a su paralelización altamente eficiente.

Por el contrario, las comisiones de Ethereum oscilan entre 1 y más de 10 dólares por transacción, influidas por su modelo de comisiones de gas y la menor velocidad de las transacciones. L2 como Optimism y Arbitrum pretenden reducir estas comisiones, pero la arquitectura de red inherente a Solana le otorga una ventaja directa.

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Conclusión

Solana ha experimentado un renacimiento, impulsado por el auge de sus intercambios descentralizados y la explosión de monedas meme de moda en su blockchain.

Raydium y Orca están a la vanguardia, impulsando gran parte del crecimiento de la red, mientras que Jupiter está desarrollando herramientas de negociación avanzadas que podrían desafiar incluso a las mejores bolsas centralizadas.

Mientras tanto, nuevas empresas innovadoras como DRIFT y Lifinity están dejando su impronta, garantizando que el ecosistema Solana DEX sea cada vez más competitivo y dinámico en los próximos años.