Examen d'Hyperliquid : Caractéristiques, frais et Airdrop

Qu'est-ce que l'hyperliquide ?

Hyperliquid est une plateforme d'échange perpétuelle décentralisée de premier plan, qui permet aux utilisateurs d'accéder à plus de 130 crypto-actifs sans passer par un intermédiaire. Elle est construite sur sa propre blockchain, appelée Hyperliquid L1, qui alimente toutes les opérations de l'échange directement sur la blockchain. 

Cela signifie que chaque ordre, transaction et liquidation est traité de manière transparente, avec des temps de bloc inférieurs à une seconde, ce qui garantit rapidité et fiabilité. La plateforme peut traiter jusqu'à 20 000 ordres par seconde, ce qui en fait l'une des applications les plus rapides pour les échanges décentralisés et lui permet de rivaliser avec les bourses centralisées en termes d'expérience utilisateur.

En termes de taille, Hyperliquid est devenue la plus grande plateforme d'échange perpétuel onchain, dépassant dYdX et GMX. Selon Defillama, son volume d'échange moyen sur 7 jours est d'environ 6,8 milliards de dollars, soit plus du double des 3 milliards de dollars que dYdX et GMX gèrent sur la même période. 

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Caractéristiques et produits d'Hyperliquid

Le protocole Hyperliquid s'articule autour d'une plateforme de négociation à grande vitesse de type carnet d'ordres, qui est similaire aux bourses centralisées (comme Binance) mais entièrement décentralisée. Les ordres sont appariés en fonction du prix et de l'heure, ce qui garantit une exécution sans heurts. Grâce au trading en un clic, les utilisateurs n'ont pas besoin de signer chaque transaction, ce qui rend le processus rapide et facile.

Au-delà de son produit phare DEX, Hyperliquid offre une variété de fonctionnalités et de produits qui lui permettent de rester compétitif par rapport à d'autres plates-formes. En voici quelques exemples.

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Actifs soutenus

Hyperliquid prend actuellement en charge 133 actifs, qui comprennent des pièces à grande capitalisation comme BTC, ETH, SOL, TIA, AVAX, TON et d'autres. Il propose également des pièces et des mèmes plus récents comme WIF, SEI, PEPE, TAO et plus encore, offrant aux utilisateurs une grande flexibilité sur les actifs qu'ils peuvent échanger.

Il est également prévu de permettre aux utilisateurs d'inscrire leurs propres jetons en les jalonnant et en votant, ce qui ouvrira la voie à un plus grand nombre d'actifs à l'avenir.

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Des frais simples et peu élevés avec des remises

Les frais sur Hyperliquid sont simples et compétitifs. Les preneurs paient une commission fixe de 2,5 points de base (0,025 %), et les producteurs bénéficient d'une remise de 0,2 point de base (0,02 %). 

Tous les traders bénéficient des mêmes frais réduits, et les référents gagnent 10 % des frais de leurs référents, ce qui constitue une incitation supplémentaire.

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Marge flexible et effet de levier

Hyperliquid permet aux traders de gérer le risque avec des options de marge croisée et de marge isolée. Vous pouvez utiliser des garanties sur plusieurs positions ou gérer le risque transaction par transaction.

L'effet de levier peut aller jusqu'à 50x, avec des exigences de marge dynamiques pour éviter les liquidations inutiles. Les contrôles de marge sont effectués lorsque les ordres sont placés et appariés, ce qui permet de maintenir une certaine stabilité, même en cas de fluctuations des cours.

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Coffres-forts et jetons HLP (Hyperliquidity Provider)

Le système de chambre forte d' Hyperliquid permet aux utilisateurs de gagner de l'argent en contribuant à des liquidations ou à des stratégies de tenue de marché. Le coffre-fort Hyperliquidity Provider (HLP), en particulier, démocratise la tenue de marché, traditionnellement réservée aux grandes institutions, en permettant à tout utilisateur de déposer de l'USDC et de partager ses revenus.

Le coffre-fort HLP gère la tenue de marché sur la bourse Hyperliquid. Les positions, les ordres ouverts et l'historique des transactions sont tous visibles sur la chaîne, ce qui garantit une transparence totale.

Les déposants peuvent gagner jusqu'à 15 % de taux d'intérêt annuel, la majorité des commissions des preneurs étant reversée au HLP. Les chefs de voûte gagnent 10 % des bénéfices, et les déposants reçoivent des rendements basés sur leurs contributions.

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Des taux de financement stables

Hyperliquid utilise des taux de financement pour maintenir les prix des contrats perpétuels alignés sur le marché au comptant. Le financement est calculé et payé toutes les heures, sur la base d'un taux de 8 heures. 

La formule tient compte des différences de taux d'intérêt, le financement étant plafonné à 4 % par heure. Les taux sont basés sur la médiane pondérée des prix d'échange centralisés, ce qui garantit une tarification précise. Pour en savoir plus sur les taux de financement, cliquez ici.

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Hyperliquide L1

Hyperliquid L1 est l'épine dorsale de la plateforme, conçue pour des échanges rapides et décentralisés. Tout, de la marge aux données du moteur d'appariement, reste entièrement sur la chaîne, assurant la décentralisation avec le consensus Byzantine Fault Tolerant (BFT) (appelé HyperBFT). Il est conçu pour la vitesse, avec une latence inférieure à 0,2 seconde pour la plupart des utilisateurs et peut traiter jusqu'à 100 000 ordres par seconde.

La L1 comprend également un pont EVM sécurisé, facilitant le transfert d'actifs à partir de chaînes telles qu'Arbitrum. Sa chambre de compensation gère à la fois les positions de marge croisées et isolées, et les validateurs assurent l'exactitude des prix grâce aux mises à jour d'oracle provenant des principaux échanges comme Binance et OKX.

Contrairement aux plateformes qui utilisent des cadres comme Cosmos SDK, l'architecture personnalisée d'Hyperliquid est optimisée pour la performance et la sécurité, soutenue par un modèle de preuve d'enjeu.

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Hyperliquide Airdrop et points

Pour aider à amorcer la croissance, Hyperliquid a lancé un programme d' airdrop et de points conçu pour encourager le volume sur sa plateforme. Le programme s'est déroulé en deux phases, donnant aux utilisateurs la possibilité d'échanger et de gagner des points qui pourront être transférés vers des jetons de gouvernance HL.

La saison 1 a été lancée en novembre 2023, avec 1 000 000 de points distribués chaque semaine pendant six mois. Les premiers utilisateurs et les participants à l'alpha fermée ont gagné des points par le biais d'échanges et de parrainages, mettant en place la plateforme pour un futur airdrop de jetons de gouvernance.

La saison 2 a débuté en mai 2024 et se terminera à la fin du mois de septembre 2024. Cette phase a encouragé les utilisateurs à négocier de nouveaux marchés au comptant, en particulier des monnaies mèmes comme $PURR, $HFUN et $JEFF, avec des distributions de points hebdomadaires qui se sont poursuivies tout au long de la période.

Le marché évalue actuellement les points Hyperliquid à environ 4,30 dollars, selon Whales Market, la principale plateforme d'échange de points en prévision de l'événement de génération de jetons.

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Comment utiliser Hyperliquid

La mise en route d'Hyperliquid nécessite quelques étapes, mais une fois que vous êtes installé, le trading est incroyablement simple. Voici un guide rapide pour vous aider à démarrer :

1. Accès à la plate-forme

La première étape pour les utilisateurs est de visiter Hyperliquid et de sélectionner "Connect" en haut à droite de l'application. Les utilisateurs seront invités à s'inscrire en utilisant un email, ou simplement en connectant leur portefeuille (par exemple MetaMask). Nous recommandons l'utilisation d'un portefeuille web3 pour des raisons de sécurité.

2. La mise en place d'une passerelle

Une fois connecté, vous devrez déplacer USDC vers Hyperliquid. Cela ne peut se faire que via le réseau Arbitrum, qui est l'infrastructure du pont de couche 1 d'Hyperliquid. Voici comment procéder :

• Connectez votre portefeuille et passez au réseau Arbitrum.
• Si vous n'avez pas d'USDC sur Arbitrum, vous devrez transférer des actifs sur Arbitrum avant de les envoyer sur Hyperliquid.
• Une fois que vous êtes prêt, vous pouvez transférer vos fonds à Hyperliquid en utilisant leur pont EVM sécurisé, qui vous permet de transférer des actifs instantanément.

3. Commencer à négocier‍

Une fois vos fonds transférés, vous êtes prêt à négocier. Hyperliquid offre une expérience transparente et économe en gaz, où il n'y a pas de frais de gaz supplémentaires pour les échanges. Assurez-vous simplement d'avoir un peu d'ETH pour faire le pont.

C'est tout ce qu'il faut pour démarrer sur Hyperliquid. Une configuration simple, un trading facile.

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Que pense Datawallet de Hyperliquid ?

Fait amusant, 80% de l'équipe de Datawallet utilisent actuellement Hyperliquid et exploitent leur programme de points pour gagner le jeton de gouvernance à venir. Qu'est-ce que cela signifie ? Nous sommes optimistes et il n'est pas difficile de comprendre pourquoi.

Hyperliquid a pris d'assaut le marché des perps décentralisés. Il offre la vitesse et les performances des plateformes centralisées sans pour autant sacrifier la décentralisation. Le trading en un clic, les frais réduits et la possibilité de négocier une large gamme d'actifs en ont fait une référence pour les traders sérieux.

De plus, les résultats parlent d'eux-mêmes. Avec le plus grand volume d'échanges, la plus grande liquidité et le plus grand intérêt ouvert, Hyperliquid se positionne comme le plus grand réseau d'échanges décentralisé. Il ne se contente pas de rivaliser avec des protocoles comme dYdX, il s'attaque à des géants centralisés comme Binance et OKX.